最新调查私募加仓意愿处近半年高位瞄准三条主线五大板块

Kate 2024年08月13日 20:57 0

最新调查！私募加仓意愿处近半年高位瞄准三条主线五大板块

百点长阴之后，紧跟近百点长阳！

上周受海外市场重挫拖累的A股市场，今天迎来反攻。上证综指上涨90.63点，重新迫近3000点整数关口，深证成指、创业板指也同步大涨超3%。

尽管全球疫情扩散的阴云仍未消散，但目前多数私募人士对市场后续走势较为乐观。有私募机构强调，本周A股市场有望迎来低位反弹的黄金时间。在布局的思路方面，三大投资主线及五大行业板块正成为私募机构扎堆布局的投资核心。

今天发布的中国私募基金经理A股信心指数3月月度报告显示，对于3月的仓位配置，有65.27%的私募基金经理选择维持现有仓位不变，27.48%的私募基金经理打算在3月增仓或大幅增仓。

A股强势反攻领涨全球市场

在上周五欧美股市弱势下滑的背景下，周一A股市场率先扛起反攻大旗。截至收盘，上证综指、深证成指、中小板指、创业板指、上证50、沪深300、中证500等七大股指涨幅均超3%。

近期A股及全球主要股市股指涨跌对比

进一步从A股和美股2月至今的走势对比来看，最近一个多月，A股市场的表现持续强于美股，独立性愈发明显。

2月以来上证综指与美股道琼斯指数日K线叠加对比

在今天A股主要领涨的行业主题板块中，基建、通信设备、国产软件、智能医疗、券商等前期较为活跃的板块再度上榜，这也反映出，目前市场的热点持续性和资金做多热情并未出现明显消退。

私募乐观预期“卷土重来”

对于上周及本周一市场的整体表现，多位私募人士认为，当前A股市场不会因为海外股市重挫而改变中期走向。

夏风光表示，就美股而言，近期市场持续大跌的两大导火索主要是疫情和美国总统大选预期的变化。从短期来看，上周A股的下挫，可以归结为节后持续上涨后的正常调整，短期股指回调已基本到位，本周市场正在迎来“二次上车”和抄底布局的机会。

于翼资产表示，A股市场在春节后第一个交易日大跌之后一路震荡上行，其核心逻辑在于对疫情走势可控叠加政策的积极对冲，以及市场对宽裕流动性的正反馈。虽然近期海外疫情的扩散一度呈现加速态势，但投资者对于A股后期的表现仍无需悲观。一方面，尽管A股市场部分成长性板块估值存在一定程度泡沫化，但与经济周期高度相关的大市值资产估值依然在低位。另一方面，在流动性宽裕的背景下，5G周期的启动和再融资新规的出台，将使成长股的投资机会层出不穷。

值得注意的是，尽管2月以来A股曾先后遭遇国内外各种利空因素的挑战，目前私募行业内对于市场的预期整体仍偏乐观。

今天最新发布的中国私募基金经理A股信心指数3月月度报告显示，截至2月末，私募基金经理A股信心指数为114.85点，环比前一月上涨1.17点。2月末股票多头策略型私募基金的平均仓位为73.26%，相比上个月同期的71.83%，上升1.43个百分点，仍处于近半年以来的较高水平。

私募基金平均仓位走势图

对于3月的仓位配置，有65.27%的私募基金经理选择维持现有仓位不变，27.48%的私募基金经理打算在3月增仓或大幅增仓，目前私募基金经理对A股的加仓意愿整体处于近半年以来的较高水平。

抄底围绕三大主线

在私募加仓布局的思路方面，人气持续聚集的科技高成长、宏观稳增长刺激下的周期高弹性、低利率背景下的优质蓝筹高股息，正成为私募机构普遍认可的三大投资主线。

上海世诚投资总经理陈家琳表示，3月会积极地关注两大主线：第一是基于未来稳增长的逆周期政策，积极布局相关受益板块。这既包括建筑、地产等传统行业，也包含受益于“新基建”中持续医疗资源投入的医药医疗服务公司。二是以计算机软件为代表的科技成长，以及有技术含量的先进制造业。整体来看，面对当下内外部的各种不确定性因素，总有交易者会因为恐惧而低价抛售优质筹码，如果这样的机会出现，该私募机构将会毫不犹豫地出手。

泊通投资董事长、首席投资官卢洋表示，上周市场的调整大致可以归结为春节后快速反弹中的一次修正。在此背景下，市场的调整将为投资者带来“二次上车”的投资机会。该私募机构将继续坚持“杠铃投资策略”，即在“科技龙头+高股息蓝筹”两条投资主线之间进行轮动。

于翼资产分析称，未来该私募机构将继续聚焦结构性机会。在成长股方面，关注5G应用市场、在线经济、计算机等；在传统行业上，则积极把握受益于财政政策发力的方向，包括地产与基建产业链等。

纯达基金认为，科技成长风格在较长时间内仍是结构性行情的主导，当前会积极配置有业绩支撑、涨幅与估值匹配的科技股。与此同时，基建、地产等板块的修复和年报业绩向好的个股也将继续关注。